新宝策略：把风险读成机会的六步操盘法
把风险当成温度计：读懂它，你就能更好掌控投资。
导语（定位与目标）——新宝策略旨在通过系统化步骤，将风险偏好与市场节奏结合，兼顾熊市防御与收益提升，形成可执行的操盘方案。
步骤一：风险偏好量化
- 用0.0-1.0的风险评分衡量投资者承受力（保守≤0.3、中性0.3-0.6、进取>0.6）。
- 根据评分设定股债仓位比例（示例：中性60/40）。
步骤二：熊市防御机制
- 建立双重止损（单股与组合回撤限制），单股止损5-12%，组合回撤控制10-15%。
- 保持10%-30%流动性或对冲工具，遇大幅波动快速降仓。
步骤三：收益提升策略
- 采用核心卫星（Core-Satellite）配置：核心长期持仓+卫星短线把握热点。
- 用行业轮动与基本面筛选提高胜率，适度使用低杠杆以放大胜利概率。
步骤四：捕捉股市热点
- 监测资金流、成交量、行业ETF溢价与舆情热度，热点初现时用小仓探入。
- 明确热点生命周期：启动—追高—回调三段驱动卖出规则。
步骤五：操作平衡与仓位管理
- 周期性再平衡（季度/月度）：按目标仓位调仓，防止单一板块过度集中。
- 制定仓位上限与轮换频率，保证长期收益与短期机会并行。
步骤六：市场走势观察与技术判定
- 关注宏观指标（利率、通胀）、波动率指数与关键均线（30/60/250日）。
- 用成交量验证突破，用ATR衡量应对波动的仓位大小。
结论：新宝策略不是万能，但通过风险偏好量化、熊市防御与收益提升三位一体的步骤，可以在不同市场阶段保持操作平衡与持续性收益。
请选择并投票：
A. 我会按新宝策略配置组合
B. 我只采纳防御部分
C. 我更看重热点短炒
D. 需要更多模型回测数据
FQA：
Q1：新宝策略适合新手吗？
A1：适合会量化风险的新手，建议从低仓位和模拟盘开始。
Q2：如何判断是否进入熊市防御？
A2：当组合回撤接近预设阈值或VIX短期急升时启动防御。
Q3：热点频繁更换如何避免频繁交易成本？
A3：用小仓位试探热点、设置明确止盈点并结合再平衡降低成本。